Die Facebook-Muttergesellschaft Meta Platforms meldete für das erste Quartal einen Gewinn, der die Markterwartungen übertraf. Aufgrund der schwächer als erwarteten Umsatzprognose für das zweite Quartal und eines erhöhten Ausgabenplans für künstliche Intelligenz stürzten die Aktien des Unternehmens jedoch um 15 % ab.
Die Muttergesellschaft von Facebook, Meta Platforms, hat für das erste Quartal Gewinne gemeldet, die die Markterwartungen deutlich übertrafen. Allerdings fielen die Aktien des Social-Media-Riesen im nachbörslichen Handel aufgrund schwächer als erwarteter Umsatzprognosen und höher als erwarteter Ausgaben für das laufende Quartal um etwa 15 %. Dies hat Bedenken geweckt, ob die anhaltende Leistung des Technologieriesen seine 39-prozentige Rallye seit Jahresbeginn rechtfertigen kann.
Meta ist in diesem Jahr das zweitbeste Unternehmen unter den großen US-Technologieunternehmen an der Wall Street und liegt nur hinter Nvidia. Der heutige Rückgang könnte jedoch dazu führen, dass die Marktkapitalisierung des Unternehmens etwa 200 Milliarden US-Dollar verliert. Trotz dieses Rückschlags wird erwartet, dass die Aktien des Unternehmens nach dem Rückgang seit Jahresbeginn weiterhin einen Anstieg von 20 % verzeichnen werden.
Der Nettogewinn von Meta hat sich mehr als verdoppelt
Meta meldete einen Gewinn je Aktie von 4,71 US-Dollar bei einem Gesamtumsatz von 36,46 Milliarden US-Dollar und übertraf damit die geschätzten 4,32 bzw. 36,1 Milliarden US-Dollar. Der Umsatz stellt eine Steigerung von 27 % gegenüber dem gleichen Quartal im Jahr 2023 dar, wobei sich der Nettogewinn gegenüber dem Vorjahr mehr als verdoppelt hat. Die Werbeeinnahmen des Unternehmens bleiben ein Haupttreiber für den Umsatz und verzeichneten ein Wachstum von 27 % auf 35,64 Milliarden US-Dollar, was 98 % des Gesamtumsatzes ausmacht. Meta profitierte in den letzten beiden Quartalen von den Werbemaßnahmen chinesischer Online-Händler im Ausland wie Temu und Shein.
Gleichzeitig verzeichnete die Metaverse-Abteilung Reality Labs, die VR-Headsets und Ray-Ban-Datenbrillen umfasst, weiterhin einen Verlust von 3,85 Milliarden US-Dollar. Insbesondere stellte Meta die Bereitstellung täglicher und monatlicher aktiver Benutzer für separate Familien-Apps ein. Stattdessen wurde eine neue kombinierte Kennzahl für „Family Daily Active People“ (DAP) eingeführt, die im Jahresvergleich um 7 % auf 3,24 Milliarden US-Dollar im März 2024 stieg.
Meta gab eine schwächer als erwartete Umsatzprognose für das zweite Quartal ab und rechnete mit einem Gesamtumsatz zwischen 36,5 und 39 Milliarden US-Dollar. Sein Mittelwert liegt unter der Analystenprognose von 38,2 Milliarden US-Dollar. Das Unternehmen plant, mehr in KI-bezogene Projekte wie KI-Schulung und High-Computing-Chips in seinem Rechenzentrum auszugeben, und geht davon aus, dass die Investitionsausgaben für das Gesamtjahr 2024 zwischen 35 und 40 Milliarden US-Dollar liegen werden, was einer Steigerung gegenüber der vorherigen Schätzung von zwischen 35 und 40 Milliarden US-Dollar entspricht 30 Milliarden US-Dollar und 37 Milliarden US-Dollar. Meta betonte außerdem, dass die Regulierungslandschaft „erhebliche“ Auswirkungen auf die Finanzergebnisse des Unternehmens haben könnte.
Meta strebt eine KI-gesteuerte Zukunft an
Es scheint, dass CEO Mark Zuckerberg seine ehrgeizige Ausgabenstrategie wieder aufgenommen hat und sich erneut auf die KI-Entwicklung konzentriert. Dies geschieht zwei Jahre, nachdem das Unternehmen seine ehrgeizige Metaverse-Vision in Angriff genommen hat, die seit 2020 Verluste von über 45 Milliarden US-Dollar verursacht hat. Auf der Gewinnpressekonferenz sagte Zuckerberg: „In dieser Phase haben wir in der Vergangenheit eine große Volatilität unserer Aktien erlebt.“ unseres Produkt-Playbooks, bei dem wir in die Skalierung eines neuen Produkts investieren, es aber noch nicht monetarisieren.“ Er erörterte Pläne, mehr in KI-Chatbot-Schulung zu investieren, beispielsweise in die große Sprachmodellsoftware Llama 3, mit dem Ziel, mit ChatGPT von Microsoft und Burd von Alphabet zu konkurrieren. Vor Kurzem hat Meta seine Meta-KI-Plattform in seinen sozialen Apps eingeführt, darunter Facebook, WhatsApp, Instagram und Messenger. Dieser Schritt gilt als bedeutender Meilenstein in Metas Bestreben, im KI-Wettbewerb Fuß zu fassen, den Microsoft im Februar 2023 anführte.
Nur drei Tage vor dem Ergebnisbericht gab Meta bekannt, dass das Unternehmen das Betriebssystem (OS) für seine AR-Headsets anbieten und mit Hardware-Unternehmen wie Microsoft, Lenovo und Ausus zusammenarbeiten werde. Der Schritt wird als wichtiger Schritt gesehen, um mit Apples iOS und dem Mixed-Reality-Headset zu konkurrieren, bei dem es sich um eine viel teurere Hardware handelt.
Die Volatilität von Meta wirft ein Licht auf die KI-Branche
Aufgrund seiner rücksichtslosen Ausgaben für Metaverse und des makroökonomischen Gegenwinds erlebte Meta im Jahr 2022 eine schwierige Zeit. Im Jahr 2023 schaffte das Unternehmen unter dem Motto „Ein Jahr der Effizienz“ durch Entlassungen und andere Kosteneinsparmaßnahmen den Umschwung. Im letzten Quartal 2023 bot Meta den Aktionären die erste Dividende überhaupt an und kündigte ein Aktienrückkaufprogramm in Höhe von 50 Milliarden US-Dollar an. Zusätzlich zur Dynamik hat der KI-Fortschritt von Meta den Aktienkurs im Vergleich zum Vorjahr um etwa 137 % gesteigert. Die Aktien von Meta verzeichneten einen satten Anstieg von 470 % gegenüber ihrem historischen Tief im November 2022.
Die Absicht von Meta, im KI-Bereich immer mehr Geld auszugeben, wirft die Frage auf, ob das Unternehmen einen weiteren Wachstumshöhepunkt erreicht hat. Dieses Anliegen geht über Meta hinaus und umfasst auch andere große Technologieunternehmen.
Die heutigen späteren Ergebnisveröffentlichungen von Microsoft und Alphabet werden weitere Einblicke in die Entwicklung der aufstrebenden KI-Branche liefern. Diese Updates werden Aufschluss darüber geben, wie andere Technologiegiganten sich im Wettbewerbsumfeld zurechtfinden und sich für zukünftiges Wachstum im Bereich der künstlichen Intelligenz positionieren.
